CySEC Advanced key terms

Ευρωπαϊκός κανονισμός (ΕΕ) 1286/2014 που υποχρεώνει τους κατασκευαστές και διανομείς συσκευασμένων επενδυτικών προϊόντων για ιδιώτες να παρέχουν τυποποιημένο έγγραφο βασικών πληροφοριών πριν από την πώληση.

Σύντομο, μέγιστο τριών σελίδων, έγγραφο με τυποποιημένη μορφή και σειρά ενοτήτων, που παρουσιάζει σκοπό, κίνδυνο, απόδοση, κόστη και δικαιώματα του επενδυτή σε μη τεχνική γλώσσα.

Κλίμακα επτά κλάσεων (1 έως 7) στο KID που συνδυάζει πιστωτικό κίνδυνο και μεταβλητότητα τιμών, ώστε ο επενδυτής να συγκρίνει προϊόντα με ενιαίο τρόπο.

Τέσσερις υποχρεωτικές προβολές (δυσμενές, μέτριο, ευνοϊκό, ακραίο αλλά πιθανό) στο KID που δείχνουν τι μπορεί να αποκομίσει ο επενδυτής υπό διαφορετικές συνθήκες αγοράς.

Οντότητα που δημιουργεί, εκδίδει ή τροποποιεί PRIIP και ευθύνεται για την κατάρτιση, ακρίβεια και επικαιροποίηση του KID, καθώς και για τον καθορισμό της στοχευμένης αγοράς.

Προσδιορισμός των κατηγοριών πελατών για τους οποίους ένα προϊόν είναι συμβατό ως προς ανάγκες, γνώσεις, εμπειρία, οικονομική κατάσταση και ανοχή κινδύνου, με αρνητική και θετική αγορά.

Αξιολόγηση που απαιτείται όταν παρέχεται επενδυτική συμβουλή ή διαχείριση χαρτοφυλακίου, ώστε η σύσταση να ταιριάζει σε γνώσεις, στόχους, οικονομική θέση και ανοχή κινδύνου του πελάτη.

Έλεγχος που διενεργείται για μη συμβουλευτικές υπηρεσίες, όπως εκτέλεση εντολών, ώστε να διαπιστωθεί αν ο πελάτης διαθέτει γνώσεις και εμπειρία να κατανοήσει τον σχετικό κίνδυνο.

Οδηγία 2014/65/ΕΕ για τις αγορές χρηματοπιστωτικών μέσων που ρυθμίζει αδειοδότηση, οργάνωση, διαφάνεια, προστασία επενδυτών και τόπους διαπραγμάτευσης στην ΕΕ.

Εναλλακτικός τόπος διαπραγμάτευσης, εκτός ρυθμιζόμενης αγοράς, που λειτουργείται από επιχείρηση επενδύσεων ή διαχειριστή αγοράς και φέρνει σε επαφή πωλητές και αγοραστές βάσει κανόνων.

Πολυμερές σύστημα διαπραγμάτευσης που λειτουργεί και εποπτεύεται σύμφωνα με τις απαιτήσεις της MiFID II και έχει λάβει άδεια λειτουργίας από αρμόδια αρχή.

Έγγραφο που δημοσιεύεται πριν από δημόσια προσφορά ή εισαγωγή κινητών αξιών σε ρυθμιζόμενη αγορά και περιέχει πλήρη, ακριβή και επαρκή πληροφόρηση για τον εκδότη και τους κινδύνους.

Κανονισμός (ΕΕ) 2017/1129 που εναρμονίζει το περιεχόμενο, την έγκριση και τη δημοσίευση ενημερωτικών δελτίων, με απαλλαγές και ελαφρύτερα καθεστώτα για μικρότερες εκδόσεις.

Πλαίσιο ενημερωτικού δελτίου που καταρτίζεται για προγράμματα συνεχών ή επαναλαμβανόμενων εκδόσεων και συμπληρώνεται με τελικούς όρους για κάθε έκδοση.

Κανόνες που απαιτούν από εισηγμένους εκδότες να δημοσιεύουν ετήσιες και περιοδικές οικονομικές καταστάσεις, καθώς και πληροφορίες για σημαντικές συμμετοχές και εταιρικές πράξεις.

Συγκεκριμένη πληροφορία, μη δημοσιοποιημένη, που αφορά άμεσα ή έμμεσα ένα ή περισσότερα χρηματοπιστωτικά μέσα και θα μπορούσε να επηρεάσει αισθητά την τιμή τους εάν γινόταν γνωστή.

Παράνομη συμπεριφορά στις χρηματοπιστωτικές αγορές που περιλαμβάνει κατάχρηση εμπιστευτικών πληροφοριών, παράνομη γνωστοποίηση προνομιακών πληροφοριών και χειραγώγηση της αγοράς.

Κανονισμός (ΕΕ) 596/2014 που θεσπίζει ενιαίο πλαίσιο για την πρόληψη και καταστολή της κατάχρησης αγοράς, τις υποχρεώσεις γνωστοποίησης και τις διοικητικές κυρώσεις.

Συμπεριφορά που δίνει ψευδείς ή παραπλανητικές ενδείξεις για την προσφορά, ζήτηση ή τιμή μέσου, όπως πλασματικές συναλλαγές ή διάδοση ψευδών ειδήσεων.

Αγορά και πώληση του ίδιου μέσου από τον ίδιο ή συνδεδεμένο πρόσωπο, χωρίς πραγματική αλλαγή οικονομικού συμφέροντος, με σκοπό να παραπλανήσει για τον όγκο ή την τιμή.

Απαίτηση κοινοποίησης στην αρμόδια αρχή και δημοσιοποίησης συναλλαγών σε μετοχές του εκδότη από πρόσωπα που ασκούν διευθυντικά καθήκοντα και πρόσωπα στενά συνδεδεμένα μαζί τους.

Εσωτερικό αρχείο εκδότη με στοιχεία των προσώπων που έχουν πρόσβαση σε προνομιακές πληροφορίες, το οποίο τηρείται και επικαιροποιείται και διατίθεται στην αρμόδια αρχή εφόσον ζητηθεί.

Δυνατότητα εκδότη να καθυστερήσει τη γνωστοποίηση εσωτερικής πληροφορίας, εφόσον η άμεση δημοσιοποίηση θα έβλαπτε έννομα συμφέροντά του, δεν παραπλανά το κοινό και ο ίδιος διασφαλίζει την εμπιστευτικότητα.

Κανονισμός (ΕΕ) 2016/1011 που ρυθμίζει τη δημιουργία, παροχή και χρήση δεικτών αναφοράς, με απαιτήσεις διακυβέρνησης, μεθοδολογίας και ελέγχου για τους διαχειριστές τους.

Νομικό πρόσωπο που ελέγχει τη δημιουργία και δημοσίευση δείκτη αναφοράς και υπέχει υποχρεώσεις άδειας, διακυβέρνησης, διαφάνειας μεθοδολογίας και διαχείρισης συγκρούσεων συμφερόντων.

Στοιχεία και τιμές που χρησιμοποιούνται για τον υπολογισμό δείκτη αναφοράς και πρέπει να είναι επαρκή, αντιπροσωπευτικά και επαληθεύσιμα, με σαφή ιεράρχηση πηγών.

Δείκτης που χρησιμοποιείται ως αναφορά για μέσα αξίας μεγάλης σημασίας ή επηρεάζει τη σταθερότητα του χρηματοπιστωτικού συστήματος και υπόκειται σε αυστηρότερες απαιτήσεις.

Οργανισμός συλλογικών επενδύσεων που συμμορφώνεται με την Οδηγία 2009/65/ΕΚ, επενδύει σε ρευστοποιήσιμα μέσα και μπορεί να διανέμεται σε ιδιώτες σε όλη την ΕΕ με διαβατήριο.

Ελληνική ονομασία για οργανισμό συλλογικών επενδύσεων που πληροί τις προϋποθέσεις της οδηγίας UCITS ως προς επενδυτική πολιτική, ρευστότητα και διασπορά κινδύνου.

Σύνολο περιουσίας που συγκεντρώνεται από πολλούς επενδυτές και διαχειρίζεται από εταιρεία διαχείρισης προς όφελος των μεριδιούχων, με μερίδια που εκδίδονται και εξαγοράζονται στην καθαρή αξία ενεργητικού.

Αξία του συνόλου των περιουσιακών στοιχείων μειωμένη κατά τις υποχρεώσεις, διαιρούμενη με τον αριθμό των μεριδίων ή μετοχών, βάση για τιμολόγηση συναλλαγών.

Νομικό πρόσωπο αδειοδοτημένο βάσει της Οδηγίας 2011/61/ΕΕ που διαχειρίζεται οργανισμούς εναλλακτικών επενδύσεων και υπέχει υποχρεώσεις κεφαλαίων, οργάνωσης, αποτίμησης και αναφοράς.

Συλλογικός οργανισμός που συγκεντρώνει κεφάλαια από επενδυτές και ακολουθεί επενδυτική πολιτική, χωρίς να είναι UCITS, όπως αμοιβαία κεφάλαια αντιστάθμισης κινδύνου ή κεφάλαια ιδιωτικών επενδύσεων.

Πελάτης που θεωρείται ότι διαθέτει επαρκή εμπειρία, γνώσεις και πόρους, οπότε τυγχάνει περιορισμένης προστασίας και μπορεί να έχει πρόσβαση σε προϊόντα όπως AIF.

Πελάτης που δεν πληροί τα κριτήρια του επαγγελματία αντισυμβαλλομένου ή επαγγελματία πελάτη και απολαμβάνει το υψηλότερο επίπεδο προστασίας, ενημέρωσης και αξιολόγησης καταλληλότητας.

Σύνολο νομικών και οργανωτικών μέτρων που αποτρέπουν τη χρήση χρηματοπιστωτικού συστήματος για νομιμοποίηση παράνομων εσόδων ή χρηματοδότηση της τρομοκρατίας.

Διαδικασία ταυτοποίησης και επαλήθευσης της ταυτότητας πελάτη και πραγματικού δικαιούχου, κατανόησης σκοπού και φύσης της σχέσης, με συνεχή παρακολούθηση της συναλλακτικής δραστηριότητας.

Φυσικό πρόσωπο που κατέχει ή ελέγχει τελικά τον πελάτη ή το νομικό πρόσωπο, ή υπέρ του οποίου διενεργείται συναλλαγή, και πρέπει να ταυτοποιείται πριν από την έναρξη σχέσης.

Φυσικό πρόσωπο που ασκεί ή έχει ασκήσει σημαντικά δημόσια καθήκοντα, καθώς και στενοί συγγενείς ή συνεργάτες του, για το οποίο απαιτούνται ενισχυμένα μέτρα δέουσας επιμέλειας.

Αυξημένα μέτρα ελέγχου, όπως πρόσθετα έγγραφα, έλεγχος πηγής κεφαλαίων και έγκριση από ανώτερο στέλεχος, που εφαρμόζονται σε καταστάσεις υψηλότερου κινδύνου νομιμοποίησης.

Επιχείρηση ή επαγγελματίας, όπως πιστωτικό ίδρυμα, επιχείρηση επενδύσεων, ασφαλιστής ή ελεγκτής, στον οποίο ο νόμος επιβάλλει υποχρεώσεις πρόληψης νομιμοποίησης εσόδων.

Γνωστοποίηση στην Αρχή Καταπολέμησης της Νομιμοποίησης Εσόδων, χωρίς προειδοποίηση του πελάτη, όταν υπάρχουν βάσιμες υπόνοιες ότι κεφάλαια προέρχονται από παράνομη δραστηριότητα.