유휴 생산능력과 특별주문 - 증분원가와 기회비용
㈜동원전자는 산업용 센서 한 종류만 생산하며 연간 생산능력은 100,000단위이고, 20X2년 정상 판매량은 80,000단위로 예상된다. 단위당 원가자료는 직접재료원가 12,000원, 직접노동원가 8,000원, 변동제조간접원가 6,000원, 변동판매비 4,000원이며, 연간 고정제조간접원가는 480,000,000원이다. 정상 판매가격은 단위당 50,000원이다.
20X2년 초 해외 유통업체로부터 특별주문 요청이 들어왔다. 20,000단위를 단위당 34,000원에 공급해 달라는 것이며, 이 주문은 기존 정상 판매에 영향을 주지 않고 유휴 생산능력으로 소화할 수 있다. 다만 이 주문을 받으려면 전용 금형을 40,000,000원에 제작해야 하고(주문 후 사용 불가), 특별 포장비가 단위당 1,000원 추가로 발생한다. 또한 특별주문 물량은 직접 납품 방식이어서 통상 변동판매비 4,000원 중 단위당 2,000원만 발생한다. 고정제조간접원가는 정상생산량 기준으로 배분되어 단위당 6,000원이 부과되고 있다.
회사 영업팀은 완전원가(직접재료 12,000 + 직접노동 8,000 + 변동제조간접 6,000 + 고정제조간접 6,000 = 32,000원)에 판매비를 더하면 34,000원은 원가 이하라며 거절을 주장하고 있다.
1. 20,000단위 특별주문을 수락해야 하는지 증분 분석으로 판단하고, 이 주문이 영업이익에 미치는 영향을 금액으로 제시하시오.
Read the worked answer
결론: 수락한다(영업이익 60,000,000원 증가).
1) 관련원가 식별
- 직접재료 12,000 + 직접노동 8,000 + 변동제조간접 6,000 = 26,000원
- 변동판매비는 정상 4,000원 중 2,000원만 추가 발생 → 관련원가 2,000원
- 특별 포장비 1,000원(증분)
- 단위당 증분원가 = 26,000 + 2,000 + 1,000 = 29,000원
- 전용 금형 40,000,000원은 이 주문 때문에만 발생하는 증분원가이므로 관련원가에 포함
2) 계산
| 항목 | 금액 |
|---|---|
| 증분수익 20,000 × 34,000 | 680,000,000 |
| 증분원가 20,000 × 29,000 | 580,000,000 |
| 전용 금형 | 40,000,000 |
| 증분이익 | 60,000,000 |
유휴 생산능력(100,000 − 80,000 = 20,000단위)으로 소화 가능하므로 정상 판매 감소에 따른 기회비용은 없다. 고정제조간접원가 480,000,000원은 이 주문을 받지 않아도 발생하는 원가이므로 의사결정에서 제외한다. 영업팀이 사용한 단위당 고정원가 6,000원 배분액은 특별주문과 무관한 배부된 원가다.
2. 이 특별주문을 받아들이기 위한 최소 허용 단위가격(최저 판매가격)을 계산하시오.
Read the worked answer
최소 허용 단위가격 = 31,000원
계산: (증분원가 총액) ÷ 주문수량 = (20,000단위 × 29,000원 + 40,000,000원) ÷ 20,000단위 = (580,000,000 + 40,000,000) ÷ 20,000 = 620,000,000 ÷ 20,000 = 31,000원
이 가격에서 영업이익은 0이 되며, 31,000원을 초과하는 부분이 모두 이익으로 남는다. 제시가격 34,000원은 최소 허용가격을 3,000원 상회하므로 단위당 3,000원 × 20,000단위 = 60,000,000원의 이익이 발생한다.
주의할 점은 최소 허용가격이 완전원가(32,000원)보다 낮다는 것이다. 이는 고정제조간접원가가 이미 회수 대상에서 제외되었기 때문이며, 유휴 생산능력이 있는 한 완전원가 이하의 가격도 기업 전체 이익을 증가시킬 수 있다. 다만 이 가격이 장기간 반복되거나 국내 시장 가격에 영향을 줄 수 있는 경우에는 별도로 고려해야 한다.
3. 만약 주문 수량이 25,000단위라면 최소 허용 단위가격은 얼마인지 계산하고, 제시가격 34,000원에 수락해야 하는지 판단하시오.
Read the worked answer
1) 기회비용 발생 여부 생산능력은 100,000단위, 정상 판매 80,000단위이므로 유휴능력은 20,000단위다. 25,000단위 주문은 5,000단위가 초과되므로 정상 판매 5,000단위를 포기해야 한다.
- 정상 판매 단위당 공헌이익 = 50,000 − (12,000 + 8,000 + 6,000 + 4,000) = 20,000원
- 기회비용 = 5,000단위 × 20,000원 = 100,000,000원
2) 최소 허용 단위가격
- 증분원가 = 25,000 × 29,000 = 725,000,000원
- 전용 금형 = 40,000,000원
- 기회비용 = 100,000,000원
- 합계 = 865,000,000원
- 최소 허용가격 = 865,000,000 ÷ 25,000 = 34,600원
3) 판단: 거절한다. 제시가격 34,000원은 최소 허용가격 34,600원보다 600원 낮다. 수락하면 25,000 × 600원 = 15,000,000원의 손실이 발생한다(증분수익 850,000,000원 − 관련원가 865,000,000원). 주문 수량이 유휴능력을 초과하는 순간 정상 판매의 공헌이익이 기회비용으로 관련원가에 편입된다는 점이 핵심이다.